آوه (Aave) یک بلاک چین برجسته در بخش دیفای بوده که در سال‌های اخیر محبوبیت زیادی پیدا کرده است. این پلتفرم یک پروتکل متن‌باز برای وام دادن و استقراض داراییهای دیجیتال بوده که در آن وام‌دهندگان می‌توانند سود سپرده دریافت کنند و وام‌گیرندگان قادر هستند که از رمز ارزهای خود به‌عنوان وثیقه برای قرض گرفتن آلت کوینها و استیبل کوین‌های مختلف بهره ببرند. برای اینکه بیشتر با این پروژه جذاب و توکن AAVE آشنا شوید، با ما در این مقاله همراه باشید.
آشنایی با ارز دیجیتال آوه (Aave)
همانطور که گفتیم، آوه (Aave) یک سیستم وامدهی غیرمتمرکز است که به کاربران خود امکان میدهد تا بدون واسطه وام ارز دیجیتال دریافت کرده و از سپرده‌های ارز دیجیتال خود سود کسب کنند.
این پروتکل مالی که روی بلاک چین اتریوم به اجرا درمی‌آید، سیستمی از قراردادهای هوشمند است که توسط شبکه‌ای توزیع‌شده از رایانه‌هایی که نرم‌افزار آن را اجرا میکنند، مدیریت میشود. این بدان معناست که کاربران آوه برای مدیریت وجوه خود نیازی به اعتماد به یک شرکت یا شخص ثالث ندارند.
پلتفرم Aave در هسته مرکزی خود، امکان ایجاد استخرهای وامدهی را فراهم میکند که کاربران را قادر می‌سازد 17 ارز دیجیتال مختلف از جمله ETH ،BAT و MANA را وام بدهند یا قرض بگیرند.
مانند سایر سیستم‌های وامدهی غیرمتمرکز در اتریوم، وام‌گیرندگان Aave باید قبل از اینکه بتوانند وام دریافت کنند، یک وثیقه ارائه دهند. علاوه‌بر این، آنها فقط می‌توانند تا سقف مبلغ وثیقه‌ای که تهیه کرده‌اند، وام بگیرند.
وام‌گیرندگان وجوهی را در قالب یک توکن خاص به نام aToken دریافت میکنند که قیمت آن وابسته به قیمت ارز دیجیتال دیگری است. سپس این توکن به شکلی کدگذاری میشود تا وام‌دهندگان سود سپرده خود را دریافت کنند.
برای مثال، وام گیرنده ممکن است وثیقه را در قالب توکن DAI تهیه کرده و وام اتر (ETH) بگیرد. این به وام‌گیرنده اجازه میدهد تا بدون مالکیت مستقیم، به ارزهای دیجیتال مختلف دسترسی پیدا کند.
Aave همچنین ویژگی‌های اضافی مانند وام‌های فوری و سایر اشکال بدهی و اعتبار را ارائه میدهد که همگی به‌واسطه ویژگی‌های منحصربهفرد بلاک چین امکان‌پذیر شده‌اند.
آوه چگونه کار میکند؟
اگرچه آوه در اصل بر روی بلاک چین اتریوم ساخته شده؛ اما یک پروتکل دیفای چندزنجیره‌ای (multi-chain) است؛ به این معنی که توسط چندین شبکه بلاک چین از جمله فانتوم (Fantom) و اولانچ (Avalanche) پشتیبانی میشود که در واقع ویژگی بسیار منحصربهفرد این پلتفرم به شمار می‌رود. همچنین آوه از ETH و سایر توکنهای ERC-20 پشتیبانی کرده و به‌صورت همتابه‌همتا و غیرمتمرکز (بر پایه قراردادهای هوشمند) عمل میکند.
بااین‌حال، Aave چگونه نقدینگی را در سیستم خود حفظ میکند؟ خب، هر وامی که در سیستم پرداخت میشود، باید وثیقه‌ای مازاد بر مبلغ اصلی وام داشته باشد. آوه به‌طور خودکار وثیقه بدهکارانی را که قادر به حفظ نسبت وام به ارزش (LTV) خود برای بازپرداخت بخشی از بدهی و بازگرداندن نقدینگی نیستند، نقد میکند. نسبت LTV حداکثر مبلغی را که می‌توان با مقدار مشخصی از وثیقه وام گرفت را تعیین خواهد کرد.
هنگامی که کاربران داراییهای خود را در یکی از استخرهای نقدینگی Aave واریز میکنند، aToken (به عنوان مثال aETH) ساخته شده و به آنها ارسال میشود. این توکن‌ها در لحظه سود کسب میکنند و می‌توان در هر لحظه آنها را به دارایی پایه تبدیل کرد. آنها همچنین به دارندگان خود بخشی از کارمزد به دست آمده از وام‌های فوری را اعطا میکنند.
گفتنی است، سود کسب‌شده توسط کاربران بر اساس عرضه وام و تقاضای استقراض دارایی مورد نظر در نوسان است. دارایی‌هایی که نرخ بهره بالاتری دارند اغلب با این ریسک همراه هستند که کاربر نتواند به نقدینگی کافی دسترسی پیدا کند.
Aave همچنین دارای یک استخر نقدینگی خاص است که به‌عنوان ماژول ایمنی (Safety Module) شناخته میشود. در‌صورتی‌که نقدینگی کافی در سیستم وجود نداشته باشد، این استخر به‌عنوان یک بیمه عمل میکند. کاربران توکنهای AAVE خود را در ماژول ایمنی واریز کرده و توکنهای AAVE بیشتری را به‌عنوان پاداش به دست می‌آورند. هر زمان که چنین ریسکی وجود داشته باشد، این توکن‌ها برای تامین نقدینگی فروخته می‌شوند. پروتکل Aave به‌صورت غیرمتمرکز توسط دارندگان توکن AAVE اداره خواهد شد.
به طور کلی، این پلتفرم به عنوان یک بازار مالی غیرمتمرکز عمل میکند که در آن کاربران می‌توانند به خدمات زیر دسترسی داشته باشند:
سپرده‌گذاری
کاربران می‌توانند داراییهای دیجیتال را در Aave سپرده‌گذاری کرده و سود سپرده دریافت کنند.
دریافت وام
کاربران می‌توانند ارزهای دیجیتال را با نرخ بهره‌ای که به عرضه و تقاضای بازار بستگی دارد، وام بگیرند.
وامدهی
کاربرانی که داراییهای دیجیتالی را سپرده‌گذاری کرده‌اند، می‌توانند این دارایی‌ها را به سایر کاربران وام دهند و از سپرده‌های خود سود اضافی به دست آورند.
بازپرداخت
هنگامی که وام گیرنده داراییهای قرض گرفته‌شده را بازپرداخت میکند، وام‌دهنده داراییهای دیجیتال خود را دریافت میکند و وام به دست آمده بازپرداخت (Repay) میشود.
بیمه نقدینگی
آوه یک نوع بیمه نقدینگی ارائه میدهد که از کاربران در برابر ضررهای پیش‌بینی‌نشده ناشی از نوسانات بازار محافظت میکند.
ارز دیجیتال آوه از چه فناوری‌ها و تکنولوژی‌هایی بهره گرفته است؟
پلتفرم آوه یک بازار پولی غیرمتمرکز است که در آن کاربران بدون نیاز به واسطه به خدمات مالی دسترسی پیدا میکنند. این پلتفرم از چندین فناوری کلیدی تشکیل شده است:
سنگ بنای دیفای
آوه از سنگ بنای دیفای (DeFi Building Blocks) برای ایجاد یک بازار پولی امن و کارآمد استفاده میکند. سنگ بناهای دیفای اجزایی اساسی هستند که اکوسیستم مالی غیرمتمرکز را تشکیل می‌دهند. این سنگ بناها شامل برنامه‌های غیرمتمرکز مختلف (dApps)، پروتکل‌ها و قراردادهای هوشمند می‌شوند که خدمات مالی را بدون نیاز به واسطه در اختیار مردم قرار می‌دهند؛ برای نمونه، می‌توان به صرافی‌های غیرمتمرکز، پلتفرم‌های وامدهی، بازارسازهای خودکار، پلتفرم‌های کشت سود، استیبل کوینها و اوراکل‌ها اشاره کرد.
الگوریتم اجماع اثبات سهام
اثبات سهام (PoS) یک الگوریتم اجماع است که در شبکه‌های بلاک چین برای رسیدن به توافق بر سر وضعیت شبکه و اعتبارسنجی تراکنش‌ها استفاده میشود. در یک سیستم PoS، اعتبارسنج‌ها برای ایجاد بلوک‌های جدید و ایمن‌سازی شبکه بر اساس تعداد توکن‌هایی (یا سهام‌هایی) که در اختیار دارند، انتخاب می‌شوند.
به همین ترتیب، کاربران می‌توانند توکنهای AAVE خود را برای شرکت در فرایند اجماع اثبات سهام و تصمیم‌گیری در مورد آینده پروتکل آوه سپرده‌گذاری یا استیک کنند.
قابلیت همکاری
ارز دیجیتال AAVE از قابلیت همکاری (Interoperability) با سایر پروتکل‌های بلاک چین پشتیبانی میکند و به کاربران امکان میدهد دارایی‌ها را بین بلاک چین های مختلف مبادله نمایند.
قابلیت همکاری به توانایی سیستم‌ها، شبکه‌ها یا فناوری‌های مختلف برای همکاری و تبادل اطلاعات با یکدیگر اشاره دارد. در حوزه ارزهای دیجیتال، قابلیت همکاری برای توانمندسازی شبکه‌های مختلف بلاک چین برای برقراری ارتباط با یکدیگر، به اشتراک‌گذاری داده‌ها و تعامل موثر بسیار ضروری است.
قابلیت همکاری در بلاک چین به برنامه‌های غیرمتمرکز مختلف (DApps) و بلاک چین‌ها اجازه میدهد تا با یکدیگر همکاری کنند و کاربران را قادر می‌سازد دارایی‌ها، داده‌ها یا اطلاعات را بین چندین شبکه انتقال دهند. این میتواند منجر به افزایش کارایی، مقیاس‌پذیری و انعطاف‌پذیری در اکوسیستم بلاک چین شود.
تجربه کاربری
پلتفرم آوه یک رابط کاربرپسند و محیط نرم‌افزاری ارائه میدهد که کاربران را قادر می‌سازد تا به‌سرعت و به‌راحتی ارزهای خود را واریز و مبادله کنند.
چه چیزی به Aave ارزش میدهد؟
ارزش توکن AAVE تحت‌تأثیر عوامل مختلفی قرار دارد، از جمله:
1- کاربرد توکن: AAVE توکن بومی پلتفرم مالی غیرمتمرکز آوه است که به کاربران اجازه میدهد در تصمیم‌گیری‌های حاکمیتی شرکت کنند، توکنهای خود را برای کسب پاداش استیک کرده و به ویژگی‌های مختلف در پروتکل دسترسی داشته باشند.
2- حاکمیت: دارندگان AAVE دارای حق پیشنهاد و رأی دادن به تغییرات و سیاست‌های پروتکل آوه هستند؛ مانند افزودن ویژگی‌های جدید، تغییر پارامترها یا به‌روزرسانی‌های نرم‌افزاری. این قدرت حاکمیتی به AAVE به‌عنوان ابزاری برای تصمیم‌گیری ارزش ذاتی میدهد.
3- کمیابی: عرضه توکن AAVE محدود است که میتواند کمیابی ایجاد کند و تقاضا برای این ارز دیجیتال را افزایش دهد. همانطور که کاربران بیشتری در پلتفرم Aave شرکت میکنند، تقاضا برای توکنهای AAVE ممکن است افزایش یابد و منجر به قیمت‌های بالاتر شود.
4- تقاضای بازار: مانند سایر ارزهای دیجیتال، ارزش AAVE نیز تحت‌تأثیر تقاضا در بازار است. عواملی مانند شرایط کلی بازار، علاقه سرمایه‌گذاران به پروژه‌های دیفای و حجم معاملات می‌توانند بر قیمت آوه تأثیر بگذارند.
5- تیم AAVE همچنین آنچه را که ماژول ایمنی (SM) می‌نامد راهاندازی کرد که به‌واسطه آن شرکت‌کنندگان می‌توانند در صورت کسری نقدینگی، توکنهای AAVE خود را به‌عنوان بیمه سپرده‌گذاری کنند. با انجام این کار، توکنهای AAVE بیشتری به‌همراه درصدی از کارمزد پروتکل به کاربران تعلق می‌گیرد.
سخن پایانی
پلتفرم Aave به یکی از سنگ بناهای سیستم مالی غیرمتمرکز تبدیل شده است و به کاربران مجموعه وسیعی از خدمات مالی را ارائه میدهد. این پلتفرم با تأکید بر حاکمیت، کاربردپذیری و کمیابی، خود را به‌عنوان یک پلتفرم قابل اعتماد و نوآورانه برای علاقه‌مندان به دیفای که به‌دنبال دریافت و اعطای وام ارز دیجیتال هستند، تثبیت میکند.
پروتکل آوه با عملکردهای جدید و ویژگی‌های منحصربهفرد خود مانند وام‌های فوری و استخراج نقدینگی برای استیبل کوینها و توکنهای دیفای به‌سرعت در حال رشد است. برای ایجاد یک سیستم مالی باز که بتواند بدون واسطه و با تمرکززدایی کامل عمل کند، توسعه‌دهندگان و جامعه آوه با هم کار میکنند تا وامدهی و استقراض داراییهای دیجیتال را برای همه در دسترس قرار دهند.
